Tovejs gade | Andet | 2018

Tovejs gade

Så jeg er en langsom elev. Min uddannelse på uafhængige mægler / forhandlere begyndte i den første uge af januar 1999> på en malerisk, men meget god malaysisk restaurant i Eatontown, New Jersey. Efter at jeg lige har sluttet sig til Investment Advisor personale som administrerende redaktør, over kylling pad thai jeg uskyldigt bad derefter redaktør-chef Bob Clark at forklare disse B / Ds forretningsmodeller. Jeg mener, jeg forstod og havde dækket de store wirehouse firmaer, men hvem var disse uafhængige fyre? Da den sidste bit te var fuld og fortune cookies var i krummer, var jeg stadig fast på at fordele forholdet mellem reps og deres hjemmekontorer og kunne ikke helt finde ud af fordelene hver side fik fra den anden . Det var først i februar 2008, mens jeg passerede gennem en lobbybar i Orlando på Financial Services Institute konferencen, at jeg modtog min BA i IBD'er. Stående ved siden af ​​den førnævnte Mr. Clark, mens to yngre tilskuere forsøgte at holde op, forklarede Philip Palaveev fra Moss Adams på mindre end 10 minutter, hvordan B / D'er kunne overleve, og endda lave nogle anstændige penge på trods af deres ekstremt tynde margener. > Plukker relevant statistik ud af tynde luft fra den rigdom af Moss Adams data, der komfortabelt befolker hans 35-årige hoved, præget af virkelige anekdoter fra det rådgivningsarbejde, han havde gjort med mange af disse B / D'er (navne blev ændret for at beskytte klienterne) beskriver hr. Palaveev ikke kun den nuværende situation, men fortsatte med at forudse en meget anderledes nær fremtid for uafhængige B / D'er.

Philip var venlig nok til at udvide på den improviserede foredrag som midtpunktet i vores 44-siders specialrapport i denne måned på det uafhængige mægler- / forhandlerunivers. Jeg tror, ​​at hans artikel er et kendetegnende kig på en industri i flux, og at LPL Financials begyndelsen af ​​maj meddelte, at den kom ind i RIA-forankringsvirksomheden, bekræftede Philip's instinkter.

Specialrapporten indeholder vores anden årlige præsidiers poll, vores 15. årlige Broker / Dealer-katalog og et pænt stykke fra at rekruttere maven Jonathan Henschen på B / Ds seneste switching enticements.

Så er der et rundbord med vores Broker / Dealer Advisory Board. Den 18. april sad seniorredaktør Kate McBride og jeg i et konferencelokale i Chicago til vores andet graduate-level seminar på et år med Eric Meyers af Capital Financial Group / H. Beck, Eric Schwartz fra Cambridge Investment Research og Chris Ranney fra Brecek & Young (Nick Sondel of Harbour Investments kunne ikke deltage i os personligt, men deltog separat senere). Disse fire herrer har sat baren ret høj, når det kommer til at hjælpe IA-redaktionen med at forstå deres firmaer og industriens prioriteter og udfordringer; Jeg takker dem for deres service og deres glæde. Du vil takke dem for deres indsigt.

Endelig er et forvaltningshold i Pittsburgh, der delvist tillægger deres succes for deres B / D, Commonwealth Financial, profileret af vores administrerende redaktør, Bob Keane.

Fra denne måned Mr. Keane har aftalt at donere en anden hat - det som kolonneforfatter - til vores nye Green Advisor-kolonne, hvor han ikke alene vil undersøge, hvordan rådgivere kan investere med et øje, men hvordan man kan være mere grøn selv. Det kan være en differentiator for dig, vi tror, ​​dine kunder kan meget vel forvente, at du er opmærksom på, og det kan også bare være den rigtige ting at gøre. Det bliver en uddannelse.

Indlæs mere

Forrige Artikel

Handelsgrupper modsætter sig LTCI-forslag

Handelsgrupper modsætter sig LTCI-forslag

Nogle regulerende myndigheder ønsker, at forsikringsselskaberne har et tab af langtidsplejeforsikring (LTCI) af 100 procent, før de hæver LTCI-satser. Det amerikanske råd for livsforsikringsselskaber (ACLI) og America's Health Insurance Plans (AHIP) har slået sig sammen for at bekæmpe forslaget. Taskforcen for seniorproblemer, en del af det nationale Forening for Forsikringskommissionærer udgav et udkast til foreslåede ændringer af NAIC's langvarige plejeforsikringsmodelforordning i november....

Næste Artikel

5 Argumenter mod livrenter - og hvordan man kan overvinde dem

5 Argumenter mod livrenter - og hvordan man kan overvinde dem

Som rådgivere, der ofte taler om livrenter til finansielle rådgivere bliver vi ofte spurgt, om vi kan lide annuiteter. Til dette spørgsmål er vores standard svar, at vi hverken kan lide eller ikke lide dem - fordi de bare er værktøjer, som fungerer godt under visse omstændigheder og ikke fungerer godt i andre....

Post Din Kommentar